写于 2017-02-11 10:02:10| 千赢国际登录| 市场
<p>您的储蓄账户的利率是多少</p><p>如果你不知道,你可以很容易地找到答案</p><p>银行突出宣传其利率</p><p>他们希望你知道他们提供什么</p><p>毕竟,利率是银行为您的储蓄支付的价格</p><p>现在问问自己:您的银行为了产生这些利息而承担了多大的风险</p><p>银行业本质上是不透明的行业</p><p>甚至信用评级机构也难以就银行风险定价达成共识</p><p>这就是为什么银行业受到额外的监管,即审慎监管</p><p>澳大利亚审慎监管局(APRA)的工作是检查每家澳大利亚银行的账簿,评估其整体失败风险</p><p>我们从未了解APRA调查的结果</p><p> APRA利用其法定权力阻止其评估公开</p><p>相反,APRA规定了银行的最低标准,并帮助银行在其失败风险过高的情况下重组其资产</p><p>现有的审慎监管制度导致“一刀切”的银行体系</p><p>监管机构确定银行可以承担的最高风险水平</p><p>由于银行通过承担风险产生回报,监管机构有效地限制了储蓄账户的利率</p><p>因此,澳大利亚银行提供的产品之间几乎没有差异</p><p>那么,替代方案是什么</p><p>在最近发表在“经济论文”上的一篇文章中,辛克莱戴维森和我认为APRA应该使用它收集的信息来赋予存款人权力</p><p>我们建议APRA根据其整体失败风险为每家银行分配“金融稳定性评级”(FSR) - 100分之一</p><p>根据我们的建议,FSR将与存款保险计划挂钩</p><p>如果银行倒闭,该计划将保证每笔存款的百分比等于银行的FSR</p><p>例如,如果您在一家评级为87的银行存入10,000澳元,那么您的8,700美元资金将受到保护</p><p>我们的建议将存款人收到的回报与银行代表存款人承担的风险联系起来</p><p>如果一家银行想要提高其提供的存款利率,它必须增加其持有的风险资产,如无抵押贷款</p><p>反过来,这会导致FSR降低,这意味着如果银行崩溃,存款人将失去更多的储蓄</p><p>通过这种方式,存款人有动力在选择银行时考虑风险回报交易的双方</p><p>当然,激励措施有两种方式</p><p>银行需要存款</p><p>因此,我们的建议为银行提供了根据存款人的喜好定制产品的动机</p><p>主要关注储蓄安全的存款人将倾向于高FSR的银行</p><p>为了争夺这些存款,银行必须将风险降低到监管机构规定的最低标准之上</p><p>实际上,竞争是安全的</p><p>当然,还有其他存款人愿意冒一部分储蓄来换取更高的利率</p><p>一些银行可能会将其产品结构化以瞄准这些消费者</p><p>总的来说,我们期望看到更多种类的产品</p><p>我们的提案还有许多其他优点</p><p>首先,它可能会降低存款保险计划的成本</p><p>一方面,竞争安全的银行不太可能失败</p><p>另一方面,当银行决定承担更高风险时,保险计划减少了责任</p><p>该计划还对持有银行发行的债券或股票的个人和机构有利</p><p>债券持有人和股东不受存款保险的保护</p><p>尽管如此,如果银行倒闭,他们的投资仍在线上</p><p>让投资者更加确定银行的行为将有助于金融和股票市场更好地定价相关风险</p><p>最后,我们认为我们的建议将有助于释放边际借款人的信贷</p><p>我们的计划允许银行将存款人与高风险/高回报投资相匹配,借款人获得信贷的机会有限</p><p>通过这种方式,我们预计我们的提案将促进小企业的建立和扩张,

作者:边彷赤